套利机会是什么意思?
套利机会大多发生在短期价格失衡、套利机会或同一资产在两个市场的价格不同时。例如,套利机会假设伦教证券交易所的股票价格为50元/股,而巴黎证券交易所的套利机会价格为51美元/股,因此投资者可以在伦敦证券交易所购买一定数量的股票,在巴黎证券交易所出售相同数量的股票。因此,套利机会可以让投资者获得每股1美元的无风险利润(不包括交易成本)。
套利机会要必须指出的是,如果考虑交易成本,套利机会则无风险的利润就等于每股1美元减去k股的交易成本。套利机会假设交易成本超过无风险利润,套利机会那么就不存在套利的机会。所以,套利机会交易成本在很大程度影响套利策略的执行。套利机会交易成本越低,套利机会套利机会越大,套利利润也越高。
套利的方法都有哪些?
1.瞬时套利
(1)当标的50ETF或者300ETF价格大于其跟踪的一揽子股票的实时净值时可按照“申赎清单”买入一揽子股票,将其提交到一级市场以进行ETF申购交易,获得ETF份额后,直接在二级市场上进行卖出,以获得ETF与股票价差带来的额外收益。
举个 :假设50ETF由ABCDE五只股票组成,现在50ETF在二级市场101元/份,而组成1份50ETF所需要的ABCDE股票的市值是100元。那么此时就可以先花100元买入1份50ETF所需要的ABCDE股票,然后将5只股票提交到一级市场“兑换”成1份50ETF(一级市场),然后再将这1份50ETF直接在二级市场以101元的价格卖出去,套利1元。
如果还不太明白你可以把50ETF看成是一只股票M,然后股票M是由ABCDE5只股票组成,多读几遍就明白了。
(2)当标的50ETF或者300ETF价格低于实时净值时,在二级市场上买入 ETF并申请赎回,再将赎回的股票在二级市场上卖出,以获得ETF与股票价差带来的额外收益。
举个 :假设50ETF由ABCDE五只股票组成,现在50ETF在二级市场100元/份,而组成1份50ETF所需要的ABCDE股票的市值是101元。那么此时就可以在二级市场先花100元买入1份50ETF,然后将其在一级市场“兑换”成ABCDE股票,然后再将ABCDE股票在二级市场以101元的价格卖出去,套利1元。
2.延时套利
延时套利其实就是瞬间套利的延伸,它是指投资者“非同步”地买卖ETF和一篮子股票,高买低卖做波段,类似于T+0交易。但因为延时的存在,所以要比瞬时套利的风险更大一些。
理论上来说,只要是T+0交易的都可以采用延时套利策略,但由于A股市场采用“T+1”的交易模式,所以单只股票没法直接采用该策略,当然了融券之后就可以使用该策略,即融券T0;而ETF具有一级市场申购赎回和二级市场买卖的特点,因此ETF是可以采用延时套利策略。
3.ETF事件套利
ETF事件套利是指在ETF跟踪的指数成份股出现涨/跌停、停牌等事件时,通过ETF的申购/赎回机制变相实现“买入”或“卖出”本不能通过二级市场交易得到的股票,根据套利步骤事件对股价影响的好坏,进行套利。
举个 :A股票因为某个重大利好消息直接涨停,你预计明天还会继续大涨,但现在涨停买不进,那怎么办呢?你可以先从二级市场买入ETF份额,同时在一级市场申请赎回ETF,取回相应的一篮子股票,卖出除A股票以外的其他股票,保留A股票,这样当天就可以变相买到A股票了。
4.期现ETF套利
ETF期现套利是指当股指期货价格和现货价格出现偏离时,可以利用ETF来复制现货指数,从而可以实现期货和现货间的基差收益。
举个 :当沪深300股指期货价格大大高于沪深300ETF价格时,可以通过做空股指期货,买入300ETF,待价差回归合理区间时,同时了结获利即可。
套利机会是什么意思?套利机会大多发生在短期价格失衡、套利机会或同一资产在两个市场的价格不同时。例如,套利机会假设伦教证券交易所的股
同花顺数据中心显示,三峡新材4月6日获融资买入275 01万元,占当日买入金额的8 87%,当前融资余额1 56亿元,占流通市值的4 94%,低于历史20%分
同花顺数据中心显示,经纬恒润4月6日获融资买入810 59万元,占当日买入金额的12 09%,当前融资余额6832 97万元,占流通市值的2 11%,超过历史7
同花顺数据中心显示,中视传媒4月6日获融资买入419 28万元,占当日买入金额的15 73%,当前融资余额1 34亿元,占流通市值的3 09%,低于历史10%
同花顺数据中心显示,合盛硅业4月6日获融资买入1881 17万元,占当日买入金额的15 01%,当前融资余额10 64亿元,占流通市值的1 21%,超过历史70
布林线的要素都有哪些?布林线的四大要素:1、布林线上轨:代表股价运行的上限价格;2、布林线中轨:即股价的20日均线,是布林线三轨的中轴线
小盘绩优股是什么意思?小盘绩优股主要指业绩优秀、业绩相对稳定的公司的股票。经过长时间的努力,这些公司具有较强的综合竞争力和核心竞争
市盈率是什么意思?市盈率(简称P E或PER),是指股票价格除以每股收益(EPS)的比率,或以公司市值除以年度股东应占溢利。市盈率是某种股票每股
1、目前注册微博后都无法注销微博,但是可以通过以下了解到一些对你有用的信息!新浪微博:三个月不登录就会自动注销你的个
密封科技4月6日发布投资者关系活动记录表,公司于2023年4月4日接受6家机构调研,机构类型为其他、基金公司、证券公司。投资者关系活动主要内容
企业名称品种产能(万吨 年)动态延长榆林EVA30产V2825Y
一、市场观点可能存在偏差短期面临绝对收益类资金短线多杀多休整压力,另一方面则是机构逆势有表现。预计指数风险有限。关注逢低介入机会。二
中央商场04月06日涨停收盘,股价上涨9 98%,收盘价为4 74元。该股于上午9:48:00涨停。截止15:00:31打开涨停12次,封住涨停时长3小时10分57秒。
株冶集团04月06日涨停收盘,股价上涨9 95%,收盘价为9 06元。该股于下午2:06:00涨停。截止15:00:31未打开涨停,封住涨停时长53分59秒。其涨停
小盘绩优股是什么意思?小盘绩优股主要指业绩优秀、业绩相对稳定的公司的股票。经过长时间的努力,这些公司具有较强的综合竞争力和核心竞争
西藏2023年初级会计资格考试准考证打印时间省市准考证打印时间考试时间查看报名公告西藏自治区西藏:5月1日至5月12日5月13日至17日西藏自治区
什么是私募拉升股票?拉高是指股价主要上涨、市场有吸引力且涨幅可观的阶段。这主要是因为中小散户投资者不知道他们持有的股票会上涨,也不
未上市股票是什么意思?没有上市的股票我们一般称为原始股,就是指在公司成立股份制公司时公司内部发行的股票,公司上市时发行的股票已经不属
中国商务新闻网是商务部国际商报社主办,国家互联网信息办公室批准的国家一类新闻网站,是全国商务系统网络宣传和信息服务的重要窗口,是我国
中国商务新闻网是商务部国际商报社主办,国家互联网信息办公室批准的国家一类新闻网站,是全国商务系统网络宣传和信息服务的重要窗口,是我国
中国商务新闻网是商务部国际商报社主办,国家互联网信息办公室批准的国家一类新闻网站,是全国商务系统网络宣传和信息服务的重要窗口,是我国
中国商务新闻网是商务部国际商报社主办,国家互联网信息办公室批准的国家一类新闻网站,是全国商务系统网络宣传和信息服务的重要窗口,是我国
中国商务新闻网是商务部国际商报社主办,国家互联网信息办公室批准的国家一类新闻网站,是全国商务系统网络宣传和信息服务的重要窗口,是我国
万科a和万科b的区别是什么?万科A是供境内投资者开展投资的股票,万科B是供境外投资者入股的股票。A股是人民币一般而言股票的意思,仅面向中
分级基金通俗解释是什么?分级基金分为A级和B级两部分,两者关系并不简单。A级把自己的钱借给B级投资,B级需要在充分保证A级本金的同时定期
如何抓好今冬明春市场监管领域安全生
12月16日,达州市达川区市场监督管理局下发《市场监管领域今冬明春安全生产隐患大排查大整治行动工作方案》,要求下属各部门从2022年12月16日起至2023年3月15日,全面聚焦城镇燃气、特种设备、危险化学品、烟花爆
《2021年度中国对外直接投资统计公报
金港高速公路连接柬埔寨首都金边和该国最大深水海港西哈努克港,是中国路桥按建造—运营—移交模式投资的项目,采用中国设计及质量标准,横跨5个省份,全长187 05公里,双向四车道。金港高速公路通车后,从金边到
总体保持稳定恢复态势 工业经济展现
2022年1至10月,浙江省宁波市811家汽车制造业规上工业总产值2646 8亿元,同比增长14 2%。图为11月19日,工人在领克汽车宁波梅山工厂的总装车间作业。今年以来,受疫情多发散发、市场需求不振等因素影响,国内工业
14家券商获首批个人养老金代销展业资
11月18日晚间,证监会发布《个人养老金基金销售机构名录》,共37家机构入围,其中券商14家,银行16家,独立基金销售机构7家。14家券商包括华泰证券、中信证券、海通证券、国泰君安、申万宏源、中金财富和长江证券
北京再担保承保规模超6000亿 覆盖中
北京中小企业融资再担保有限公司(简称北京再担保)发布的最新数据显示,成立14年来已累计承保规模超过6000亿元,覆盖中小微企业(农户)超过16万户次,积极推动北京市中小微企业融资规模不断扩大。北京再担保2008年
Copyright @ 2001-2023 www.u74.cn All Rights Reserved 商业时报网 版权所有
网站信息内容, 均为相关单位具有著作权,未经书面授权,转载注明出处
未经商业时报网书面授权,请勿建立镜像,转载请注明来源,违者依法必究